B.V. wel of niet voordelig?

Inleiding

Veel ondernemers zullen zich vroeg of laat de vraag stellen of het niet voordeliger is om over te stappen naar de BV. Vroeger was die vraag wat simpeler te beantwoorden omdat de (fiscale) tariefverschillen tussen een BV en een eenmanszaak vrij fors waren. Dat is de laatste jaren wel anders komen te liggen, zoals hierna ook zal blijken uit de cijfervoorbeelden. Bij zeer hoge winsten, veel personeel, grote kapitaalbehoefte en dergelijke zal een BV doorgaans de voorkeur verdienen boven een eenmanszaak. Voor vrije beroepers is het vrijwel altijd nuttig om vooraf een rekensom te maken. Niettemin kan men ook dan de overstap naar een BV overwegen, zelfs al zou dat niet gelijk tot een significante belastingbesparing leiden. Andere overwegingen kunnen bijvoorbeeld zijn een beperking van de aansprakelijkheid, de uitstraling die een BV marketingtechnisch heeft of de beoogde samenwerking met derden in de vorm van een BV, waarin ieder een deel van de aandelen houdt. 

Belastingtarieven B.V. versus eenmanszaak (2011)

De BV is over haar winst vennootschapsbelasting verschuldigd. Het tarief is 20% over de eerste € 200.000 en 25% over het meerdere. Bij uitdeling van de winst aan de aandeelhouder is in totaal nog eens 25% aanmerkelijk-belangbelasting verschuldigd.
Het gecombineerde tarief in de BV is dus bij winsten tot € 200.000 gelijk aan 20% + 25% van (100% - 20%) is 40%. 
Bij winsten boven de € 200.000 komt dit gecombineerde tarief dus per definitie (iets) hoger te liggen. 
Let op: in de cijfervoorbeelden hieronder wordt er terwille van de eenvoud van uitgegaan dat de DGA geen salaris opneemt. Hij is daartoe overigens wel verplicht. We komen daar verderop op terug.
Cijfervoorbeeld 1
Bedraagt de winst 250.000, dan is het gecombineerde tarief 20% x 200.000 + 25% x 50.000 = 52.750 vennootschapsbelasting. Uitgedeeld als dividend kan dan worden 250.000 - 52.750 = 197.250, waarover 25% is verschuldigd ofwel 49.313. In totaal is er aan belastingen dan verschuldigd 102.063. In een percentage van de winst is dat 40,8%.
Cijfervoorbeeld 2
Bedraagt de winst 500.000, dan is het gecombineerde tarief 20% x 200.000 + 25% x 300.000 = 115.000 vennootschapsbelasting. Uitgedeeld als dividend kan dan worden 500.000 - 115.000 = 385.000, waarover 25% is verschuldigd ofwel 96.250. In totaal is er aan belastingen dan verschuldigd 211.250. In een percentage van de winst is dat 42,25%.

Vergelijken we deze uitkomsten met de belasting die u verschuldigd bent in het geval van een eenmanszaak, dan zijn de verschillen niet spectaculair te noemen (zie ook pagina over hoogte winst en hoogte belastingen).

Andere overwegingen

Uit het voorgaande is als vuistregel op te maken dat het bij winsten tot rond de € 250.000 niet een direct voordeel oplevert om naar de BV over te stappen. Zaken die wel een rol kunnen spelen zijn:
- aansprakelijkheidsbeperking: kan een rol spelen, maar vaak is er ook wel verzekering voor af te sluiten; daarnaast zal een geldschieter vaak ook eisen dat de ondernemer zich in privé mee verbindt, waarmee de beperking weer grotendeels teniet wordt gedaan;
- flexibiliteit: de DGA heeft het tot op zekere hoogte zelf in de hand hoeveel salaris hij wil opnemen en kan dus voorkomen dat een hoge winst direct tegen het toptarief inkomstenbelasting (52%) wordt wegbelast;
- behoefte aan privé-middelen; heeft de DGA vrijwel zijn hele winst nodig om privé te gebruiken, dan is de BV nauwelijks interessant, omdat de winst er dan toch helemaal uit moet (bij 2 ton is dat een 40% gemiddeld);
- een BV roept extra administratieve kosten op; extra werkzaamheden zijn bijvoorbeeld de salarisadministratie, het bijhouden van de rekening-courant met de DGA, het maken van een aangifte vennootschapsbelasting, het doen van eventuele dividenduitkeringen en -aangiften, het deponeren van de stukken bij de KvK. De meerkosten t.o.v. een eenmanszaak lopen al gauw tegen de € 2.000 - € 2.500;
- heeft u als ondernemer voor uw zaak een grote kapitaalbehoefte (veel investeren), dan biedt een BV voordelen omdat u het geld dan immers in de BV kunt laten zitten en aanwenden voor die investeringen; omgekeerd, weinig kapitaalbehoefte, biedt de BV dus nauwelijks voordeel;
- het hebben van een BV kan een bepaald commercieel voordeel hebben; u wordt als ondernemer eerder voor 'vol' aangezien;
- pensioenen zijn in een BV in eigen beheer beter op te bouwen dan in eigen beheer in een eenmanszaak; de mogelijkheden daartoe zijn de afgelopen jaren overigens wel drastisch beperkt.

Vrij Beroep Advies loopt in overleg met de ondernemer in kwestie altijd na of het inderdaad wel zo zinvol is om de overstap naar de BV te maken. Een enkele rekensom kan vaak al de doorslag geven.